Что обозначают японские свечи на бирже

12.04.202212.04.2022 admin 0 Comments

Как анализировать рынок с помощью японских свечей

Если вы только пришли на фондовый рынок, возможно, впервые открыли торговую программу и теперь пристально смотрите на какой-нибудь график, то этот материал для вас. Как правило, в любой торговой программе доступны три вида этих самых графиков: линейный, график баров и график японских свечей. Какой из них выбрать для прогнозирования движения цены?

Линейный график (№2) строится только по ценам закрытия (или открытия/ максимумам/ минимумам), что не дает нам представления о движении цен внутри дня (если график дневной). График баров (№3) содержит цены открытия/закрытия и максимумы/минимумы внутри дня, однако при беглом взгляде весь график превращается в поле с огромным количеством вертикальных линий с короткими поперечными черточками.

По мнению абсолютного большинства экспертов, наиболее удобным графиком можно назвать «японские свечи» — именно он показывает не только направление движения, но и настроение игроков в отдельно взятый период времени.

Рис.1: Графики цен золота (японские свечи, линейный, график баров)

Японские свечи как инструмент технического анализа был изобретен раньше остальных, но широкое применение получил не сразу. По названию легко догадаться, что «родиной» стала Япония: местные торговцы рисом пользовались этим методом уже в 18 веке. Однако в силу географической удаленности и закрытости страны от внешних «посетителей» популярность данный вид графика приобрел гораздо позднее, когда в Европе и США уже активно кипела биржевая жизнь.

Что скрывается за свечным графиком

Свеча образуется из 4-х цен: открытия, закрытия, максимума и минимума за определенный период времени. Если взять таймфрейм минуту, то каждая свеча будет обозначать движение цены внутри этой минуты, если час — внутри часа, если день — внутри дня. Расстояние между ценой открытия и закрытия составляет «тело» свечи, а хвостики показывают, до каких минимумов и максимумов доходила цена. Если цена открытия была выше, чем цена закрытия, то свеча будет черного цвета; и наоборот: если цена открытия ниже цены закрытия, то и свеча будет белого цвета. Получается, что свечи — это, по сути, психология рынка, они наиболее точно отражают страхи и надежды его участников.

Графики японских свечей сами по себе представляют ценность для анализа: образующиеся модели интерпретируются, как модели разворота или продолжения тенденции. Также важно понимать: каждая отдельная свеча или комбинация свечей является лишь способом изображения действий и настроений всех участников торгов за выбранный нами период (день/неделя/месяц и т.д.). Факт заключается в том, что человеческое поведение довольно шаблонно в одинаковых ситуациях, и именно поэтому различные методы анализа графиков столь популярны у инвесторов и трейдеров.

Взглянув лишь на одну или несколько свечей, «подкованный» зритель может легко понять, настроен рынок на рост или падение, смену текущего тренда или его продолжение, увеличение импульса движения или его затухание. Да и какие поэтические названия у этих моделей: «утренняя и вечерняя звезды», «темная накрывающая туча», «три вороны» и т.д.

Рис.3: Модели на свечном графике

Как это работает?

Приведем пример, как по японским свечам можно прогнозировать поведение рынка. Так, одной из базовых моделей разворота текущего тренда можно назвать модель «Поглощение». Ценность таких базовых моделей заключается не столь в математическом ожидании или вероятности того или иного исхода, сколь в наглядной иллюстрации того, какое настроение преобладает на рынке.

Рис.4: Модель «Поглощение»

После того как рынок падал, текущий день открылся ниже закрытия дня предыдущего. Однако затем последовал рост в течение всего дня, который перекрыл весь торговый диапазон предшествующей свечи. Есть веские основания полагать, что в силу каких-то причин большинство участников решилось на покупки, несмотря на падение последних нескольких дней. Соответственно делаем вывод, что время для покупок по низким ценам вполне подходящее.

Заключение

Подробнее про анализ ценовых графиков можно почитать, например, в книгах Стива Нисона. Написанные автором «учебники», безусловно, станут полезными как начинающему инвестору, так и опытному трейдеру.

Важно понимать, что поведение отдельных участников торгов складывается в общее движение рынка, которое можно «читать» с помощью графиков японских свечей и их базовых моделей. Следовательно, ваши оптимальные инвестиционные решения будут подкреплены максимально эффективными моментами входа или выхода из позиции, что значительно улучшит финансовый результат.

БКС Экспресс

Как понимать свечной график и читать движение цены?

Секрет чтения и понимания любого графика — это японские свечи. Когда вы изучаете новый язык, с чего вы начинаете? С изучения слов, верно? Вы не сможете составлять предложения, не зная слов. То же самое справедливо и для трейдинга. Вы не научитесь читать свечной график, не разобравшись для начала с японскими свечами. Поэтому для начала вам нужно научиться читать и понимать сами свечи.

Как устроены японские свечи?

Свечной график состоит из серии японских свечей.

Каждая свеча дает нам следующую информацию:

Для бычьей свечи цена открытия всегда ниже цены закрытия. Для медвежьей свечи цена открытия всегда выше цены закрытия.

Как научиться понимать свечные паттерны?

Существуют множество самых разных вариаций свечных паттернов. Не пытайтесь запоминать каждый паттерн, вместо этого постарайтесь научиться его понимать.

Каждый раз, когда вы видите новую свечу, задайте себе следующие два вопроса:

Посмотрите на следующую свечу:

Цена закрылась на максимуме диапазона. Это говорит нам о том, что покупатели контролируют ситуацию.

Хотя это свеча все еще бычья, ситуацию в данный момент контролируют продавцы, так как цена закрылась вблизи минимума диапазона.

Всегда важно сравнивать размер текущей свечи по сравнению с предыдущими свечами. Если текущая свеча намного больше (например, в 2 раза и более), это говорит нам, что данная свеча обладает большой силой:

И если размер текущей свечи примерно такой же, как и у предыдущих свечей, значит данная свеча не обладает достаточной силой:

Как анализировать свечной график?

Для понимания свечного графика нам для начала потребуется определить основные максимумы и минимумы движения цены.

Тренды и откаты на свечном графике

Рынок не движется по одной прямой. Движение цены происходит волнами: вверх и вниз, вверх и вниз, вверх и вниз.

Эти движения можно классифицировать как:

Трендовый движение является движущей силой любого тренда и чаще всего происходит на больших свечах:

Откаты — это слабость в текущем тренде. Они происходят на маленьких свечах, которые движутся против тренда:

В здоровом тренде мы видим трендовое движение, за которым периодически следуют откаты. Однако когда тренд ослабевает, у коррекционного движения уже не маленькие свечи, а большие. Это говорит о том, что цена может развернуться:

Как можно предсказать разворот рынка?

Данная техника позволит вам предсказывать поворотные моменты на рынке и находить торговые возможности с низким соотношением риска к прибыли.

На дневном таймфрейме цена находится в области сопротивления, которая сходится с нисходящей линией тренда:

На меньшем таймфрейме усиливается давление продавцов, и свечи откатов становятся все больше. Кроме того, давление покупателей ослабевает, поскольку свечи трендового движения уменьшаются. Один из возможных методов для входа в рынок — это открытие короткой позиции на пробое уровня поддержки:

Рассмотрим еще один пример. На дневном таймфрейме цена находится на предыдущем уровне сопротивления, который раньше служил поддержкой. Цена может развернуться, поэтому посмотрим на младший таймфрейм для поиска потенциальной торговой возможности:

На 4-часовом таймфрейме давление продавцов усиливается, и свечи откатов становятся все больше. Кроме того, давление покупателей ослабевает, поскольку свечи трендового движения уменьшаются. Мы можем входить в рынок на пробой уровня поддержки:

Более высокие минимумы возле уровня сопротивления — это признак силы

Важно обращать внимание, как именно цена приближается к уровню сопротивления. Если вы замечаете, что цена постепенно подтягивается к уровню и возникают более высокие минимумы, это признак силы. Покупатели готовы покупать по более высоким ценам, а продавцы не могут протолкнуть цену ниже.

Данная модель называется восходящий треугольник и вот как она выглядит:

Вероятней всего, цена совершит пробоя уровня.

Также справедливо противоположное. Более низкие максимумы на уровне поддержке — это признак слабости (модель нисходящий треугольник).

Если цена резко приближается к уровню на больших свечах, скорее всего, последует ее отскок

Сильный рыночный импульс, который стремительно двигается вниз, говорит о том, что на рынке отсутствуют покупатели, способные удержать цену. Рынок продолжает снижаться, чтобы привлечь покупателей. Такой нисходящий поток цены называется разрывом ликвидности или отсутствием интереса, поскольку при снижении цены происходило не так много сделок.

Чаще всего это означает, что рынок может легко развернуться в противоположном направлении из-за большого скопления покупателей на определенном уровне. В данной ситуации цена резко разворачивается на 180 градусов:

Поэтому если вы торгуете на разворот цены, всегда ищите сильный ценовой импульс по направлению к уровню.

Используйте ложные пробои

Ложные пробои часто встречаются на рынке, и многие трейдеры оказываются пойманными в ловушку:

Когда цена возвращается за границы уровня, можно открывать позиции в направлении ложного пробоя:

Источник

Японские свечи: учимся читать и понимать движение рынка

Японские свечи — это самый популярный способ чтения движения цены по графикам. Они наглядны, их легко изучить и главное, что они работают.

Первое упоминание о свечных паттернах можно найти у японского трейдера риса Хомма Мунэхиса в 1700-х годах. Почти 300 лет спустя свечи были вновь открыты Стивом Нисоном в его книге под названием «Японские свечи. Графический анализ финансовых рынков». В этом руководстве мы разберем все, что относится к свечному анализу.

Свечные графики представляют гораздо больше информации по сравнению с линейными и являются на сегодняшний день предпочтительным инструментом анализа рынка для трейдеров и инвесторов.

Что из себя представляют японские свечи?

Каждая из свечей сообщает нам четыре факта о себе: цену открытия, максимум движения цены, цену закрытия и минимум движения цены.

Тело свечи — это пространство между открытием и закрытием свечи. Если тело белого цвета, это означает, что цена закрытия свечи выше, чем цена открытия. Если цвет черный — значит цена закрытия ниже, чем цена открытия свечи.

К примеру, вы смотрите график EUR/USD. Свеча открывается на 1.4200 и поднимается на 100 пунктов, закрываясь на 1.4300. Цвет свечи будет белый. Если цена падает на 100 пунктов, закрываясь на 1.4100, цвет свечи будет черным.

Тени свечи представляют собой наивысшие или наименьшие точки, которые достигла свеча.

Каждая свеча представляет собой выбранный нами тайфрейм или временной промежуток, в течение которого она открывается и закрывается. Например, на 4-х часовом графике, свечи открываются и закрываются каждые 4 часа.

Если мы выстроим несколько свечей, мы можем сравнить их с линейным графиком. Тени свечей также показывают колебания цены. Таким образом, мы сразу получаем максимум информации, которая необходима нам для эффективного анализа рынка. Вот почему в наши дни для технического анализа в основном используются японские свечи.

Трейдер, который знает, как анализировать и интерпретировать свечные паттерны или модели, уже немного лучше понимает действия игроков финансового рынка.

Все японские свечи в самом начале выглядят нейтрально

Линия — это новая свеча, которая в самом начале выглядит нейтрально. Ей еще предстоит двигаться вверх или вниз. Трейдеры не могут наверняка знать, какой будет свеча.

После рождения свечи начинается битва между быками и медведями. Если покупатели будут сильнее, вы увидите, что свеча движется вверх и формируется бычья свеча. Если продавцы будут сильнее, вы увидите, как свеча опускается вниз и становится медвежьей.

Каждая из свечей является индикатором того, кто выигрывает сражение между быками и медведями.

Бычьи свечи

Бычья свеча означает, в настоящее время на рынке наблюдается давление покупателей. Пока покупателей будет больше, свечи будут бычьими. Если давление покупателей уменьшится, а давление продавцов увеличится, мы увидим, что бычьи свечи станут меньше. Это говорит об ослаблении силы покупателей.

Если тело свечи большое, это сильная бычья свеча. Если тело небольшое, это слабая бычья свеча. Свеча не только показывает нам текущую цену — она говорит нам о том, что в данный момент быки контролируют ситуацию и покупателей на рынке больше, чем продавцов. Это важная информация.

Если ваша торговая стратегия дает вам сигнал открывать короткую позицию, но свеча явно бычья, хорошей идеей может быть пока не открывать никаких сделок. Или подождать какое-то время, пока на рынке не появится больше продавцов.

Медвежьи свечи

Медвежья свеча говорит нам, что в настоящее время на рынке больше давления продавцов. Пока продавцов будет больше, свечи будут медвежьими. Если давление продавцов уменьшится, а давление покупателей увеличится, мы увидим, что медвежий свечи станут меньше. Это говорит об ослаблении силы продавцов.

Если на рынке больше продавцов, чем покупателей, открытие длинных позиций может быть не лучшей идеей.

Тени свечей

Помимо отображения максимумов и минимумов свечи, тени свечей предоставляют нам множество полезной информации.

Маленькая нижняя тень, небольшое медвежье тело и более крупная верхняя тень. Эта свеча говорит нам, что в какой-то момент быки пытались толкать цену вверх. Об этом нам говорит длинная верхняя тень. Однако, прежде чем свеча закрылась, медведи взяли верх и протолкнули цену обратно вниз. Поэтому тело свечи медвежье.

Большая нижняя тень, маленькое бычье тело и маленькая верхняя тень. Эта свеча говорит нам, что в какой-то момент медведи пытались толкать цену вниз. Об этом нам говорит нам длинная нижняя тень. Однако, прежде чем свеча закрылась, быки взяли верх и протолкнули цену обратно наверх.

Как понимать японские свечи?

Мы можем представлять движение цены на финансовых рынках как битву между покупателями и продавцами.

Любой анализ цены направлен на сравнение сил обеих сторон и оценке, кто в данный момент контролирует ситуацию на рынке и в каком направлении цена с большей вероятностью будет двигаться.

Цвет свечи скажет нам, кто контролирует ситуацию — быки или медведи.

Длина хвоста показывает нам силу отскока цены от определенного уровня.

Размер тела показывает нам силу покупателей или продавцов. К примеру, большая свеча без теней говорит нам о том, что быки полностью контролируют цену, а давление покупателей минимально.

Длинная тень свечи говорит нам о сильном отскоке цены и давлении продавцов. Несмотря на то, что свеча сама по себе бычья, в целом продавцы гораздо сильнее.

Комбинируя эти три фактора, мы можем полностью интерпретировать японские свечи на графике.

Необязательно запоминать все свечные паттерны. Главное — это понимать структуру свечи. А именно:

Размер тела

Размер тела свечи показывает разницу между ценой открытия и закрытия и говорит нам о силе покупателей или продавцов.

Слева: длинные медвежьи и бычьи свечи в фазе нисходящего и восходящего тренда. Боковые фазы обычно характеризуются более мелкими телами.

Справа: длинные бычьи и медвежьи свечи сильнее в восходящем и нисходящем тренде. На пике равновесия быков и медведей цена характеризуется меньшим размером свечей.

Длина теней

Длина теней помогает определить волатильность, то есть диапазон колебания цены.

Отношение размера тела свечи к ее тени

В восходящей фазе теней почти нет, что подтверждает сильный тренд. Длинные тени видны в фазе консолидации, что указывает на неопределенность и усиление борьбы между покупателями и продавцами. Когда тени свечей увеличиваются, это может предвещать окончание тренда.

Положение тела

Японские свечи и анализ рынка

Теперь, когда мы рассмотрели отдельные элементы, мы можем собрать все воедино и посмотреть, как мы можем использовать наши знания о японских свечах для анализа графиков цены.

Модели разворота

Свечные паттерны указывают на ту или иную тенденцию цены. Но это не означает, что нужно сразу же открывать сделку при виде подходящего паттерна. Лучше всего будет совмещать свечные модели с другими структурными факторами движения цены на рынке.

Все свечи и модели, которые мы разберем зеркальны по отношению друг к другу.

Пин бар представляет собой свечу, которая отскакивает от своего максимального или минимального значения.

Тени у свечи пин бара быть не должно, или она может быть совсем маленькая. Цена должна закрываться в пределах диапазона 1/4 тела свечи. Тень свечи длиннее тела в два или три раза.

Пин бар означает, что сначала инициатива была на стороне продавцов, а потом она резко перешла к покупателям. На данном промежутке времени пинбар показывает нежелание цены двигаться ниже определенного уровня и резкий откат от него.

Когда вы встречаете пин бар на графике, не стоит ждать, что после его появления тренд немедленно развернется в противоположную сторону. Лучше всего будет дождаться дополнительного подтверждающего фактора.

Модель поглощения — разворотный паттерн, который также говорит нам о резком отторжении цены от определенного уровня. По сути, он является пин баром только уже на двух меньших временных таймфреймах.

Первая свеча должна быть небольшой по размеру. Вторая свеча противоположна по направлению первой и полностью ее поглощает своим телом.

Поглощение означает, что сначала цену двигали продавцы, а потом инициатива резко перешла к покупателям. Покупатели полностью побеждают продавцов.

Просвет в облаках формация, которая напоминает поглощение, но говорит о еще более резком развороте цены.

Продавцы уверенно двигали цену вниз, но внезапно происходит какое-то важное событие или новость, и цена резко разворачивается наверх.

Формация пинцет говорит нам, что существует некий сильный уровень, ниже которого цена не может опустится.

Это разворотная формация, в которой две свечи бьются своими тенями один в один о какой-то уровень. На первой свече продавцы двигают цену вниз, но сталкиваются с покупателями, которые полностью выкупают актив. На второй свече продавцы предпринимают вторую попытку сдвинуть цену вниз, но на том же самом уровне вновь возникают покупатели и решительно двигают цену наверх. Скорее всего, дальше цена пойдет еще выше.

Утренняя звезда состоит из трех свечей и говорит нам, что покупатели одержали победу над продавцами.

Первая бычья свеча полнотелая и большая. Вторая свеча совсем маленькая. Третья свеча большая, полнотелая, но уже бычья.

На первой свече продавцы контролировали цену. На второй маленькой свече на рынке возникла неопределенность, когда силы продавцов и покупателей уравновешиваются. Но третья свеча показывает нам безоговорочную победу покупателей.

Стоит отметить, что необязательно между двумя большими свечами должна быть только одна маленькая. Маленьких свеч может быть и несколько. Рынок может пребывать в состоянии неопределенности какой-то промежуток времени.

Доджи

Свечи, которые говорят о неопределенном состоянии рынка — это доджи. Эта свеча имеет большие тени и маленькое тело.

Чем более высокие тени у свечи доджи, тем сильнее покупатели и продавцы борются за контролем над ценой. Сначала могли доминировать покупатели, а потом продавцы, но в итоге на рынке временно возникло равновесие.

Когда тела у свечи вообще нет, а тени совсем короткие — такая свеча говорит о полной неопределенности на рынке и балансе между продавцами и покупателями.

Модели продолжения

Модели продолжения показывают, что цена, скорее всего, продолжит свое движение в прежнем направлении. Если вы любите торговать тренды, то данные формации будут вам полезны в качестве возможности войти в движущийся тренд.

Первая свеча большая и полнотелая. Затем возникают три маленьких свечи, которые двигаются в противоположную сторону. Большая и полнотелая свеча меняет направление рынка и движется в сторону первой большой свечи.

Три маленьких свечи говорят нам о том, что часть покупателей закрывает свои позиции, но это всего лишь небольшая часть, так как пятая свеча говорит нам о сохраняющейся силе быков. Вскоре цена продолжит свой путь наверх.

Самая популярная модель продолжения — это внутренний бар.

Когда внутренний бар появляется в тренде — это свидетельствует о том, что на рынке возникла пауза, после который цена с большей вероятностью продолжит движение в прежнюю сторону.

Как искать торговые формации по моделям продолжения? Для этого нам нужен уровень поддержи либо сопротивления или скользящие средние.

К примеру, если цена пробивает уровень сопротивления и тестирует его с обратной стороны, мы можем ожидать появления трех свечей или внутреннего бара.

Примеры торговли

Теперь, когда мы изучили разворотные свечи форекс и их модели, мы можем находить на графике потенциальные сделки. Однако отдельно свечные паттерны не торгуются. Мы должны брать во внимание текущий контекст всего графика. Свечи всегда должны на что-то опираться. Это могут быть уровни поддержки либо сопротивления в боковых рынках или скользящие средние — в трендовых.

Не нужно думать, что свечи на форекс — это святой грааль, и данные формации будут всегда работать. Это не так. Поэтому никогда не забывайте об ограничении своих убытков и контроле рисков.

Cравниваем японские свечи и делаем прогнозы

Разберем на практике, как можно научиться измерять свечи друг относительно друга и понимать то, куда потенциально будет двигаться цена.

Условия задачи достаточно просты, просто необходимо назвать дальнейшее направление, в котором вероятно двинется рынок. Шанс на ваш успех приблизительно равен 50%. Но, давайте постараемся детально разобрать ситуацию и понять, что на самом деле хочет рассказать нам рынок.

Итак, на графике имеется большая бычья свеча. Большая бычья свеча означает то, что в рынке находится огромное количество быков, которые агрессивно толкают цену вверх. Тут вроде всё понятно, проблем быть не должно. Разбираемся со следующим условием: цена сталкивается с уровнем сопротивления.

И в данном случае, в рынке начинает действовать закон, который гласит таким образом — от сопротивления ждём отскок вниз, от поддержки ожидаем рост цены. Всё это происходит по той причине, что на уровне сопротивления находятся силы медведей. Так вот, когда цена врезается в этот уровень, начинается сражение.

Когда у нас на графике образовывается маленький внутренний бар с противоположным телом, это может привести нас к одному простому вопросу.

И ведь действительно, куда могли настолько внезапно пропасть противоположные силы, тем более, что следующий бар показывает появление медведей в рынке, хоть и является неопределённостью из-за того, что это Внутренний бар.

Как вы понимаете, любое сильно движение имеет тенденцию к продолжению, поэтому быки не могли так просто испариться. Велика вероятность того, что будет очередная атака, но что мы в итоге получаем?

Расклад у нас такой: с одной стороны мы имеем сильное движение в уровень, которое очевидно хочет пробить его. С другой стороны у нас возникло резкое исчезновение атакующих сил, что сигнализирует либо о невероятной силе медведей, либо о кофе-паузе со стороны быков. Но в данном случае у нас ещё имеется уровень сопротивления, который может толкнуть рынок вниз.

В целом, тут у нас всё невероятно просто, если вы достаточно хорошо знаете Price Action. Итак, так как всё действие происходит на уровне сопротивления, от которого мы ДОЛЖНЫ открывать сделки на продажу, то нам запрещено устанавливать отложенный ордер на покупку по паттерну Внутренний Бар, так как можем нарваться на большие проблемы.

С другой стороны, мы не можем установить отложенный ордер на продажу, так как по растущей свече видно, что в рынке огромные силы быков, которые готовы ринуться вверх, поэтому наш ордер может задеть и потом развернувшись выбить по уровню stop-loss.

Как вы видите, второй способ не самый лучший. Так, что нам может показать то, что быки уже выдохлись, а медведи готовы ринуться вниз от уровня сопротивления. Пару секунд на подумать…

Всё просто, внутренний бар может стать фейки на продажу, ведь его верхний шип покажет попытку быков атаковать медведей, но если попытка окажется неудачной, то шип укажет нам и на слабость покупателей и силу продавцов.

Соответственно и план у нас таков: если следующий бар будет Ффйки, то мы непременно войдём на продажи по всем правилам отскока от сопротивления, ведь текущие силы в рынке изменятся.

Но, если у нас произойдёт пробой, то мы подождём коррекцию к пробитому уровню и войдём на покупку, желательно подтвердить сие действие свечным сигналом в сторону быков.

Японские свечи: что в итоге?

Вам не обязательно запоминать свечные патттерны, чтобы понимать движение цены. На вашем пути становления профессиональным и прибыльным трейдером очень важно, чтобы вы начали мыслить нестандартно и избегать распространенных ошибок новичка. Японские свечи подскажут вам, как может цена двигаться дальше, кто контролирует ситуацию в данный момент времени — быки или медведи. Однако нельзя использовать свечи в трейдинге изолированно. Всегда учитывайте рыночный контекст.

Источник

Как анализировать рынок с помощью японских свечей

Последние новости

Рекомендованные новости

Старт дня. Обвал продолжается — индекс МосБиржи рухнул еще на 7%

Прогнозы и комментарии. Обвал только в акциях

Сбербанк. Может отскочить к 290

США ведут диалог с РФ и Украиной, чтобы урегулировать разногласия дипломатическим путем

Риски омикрона нависают над рынком нефти

Несправедливо забытые акции. Подборка №4

Акция, которая приносит по 20% ежегодно уже 40 лет

Заседание ФРС. Рождественский Tapering не за горами